伊川县水寨镇位于伊川县中部，是县城总体规划中的东城区，产业布局中的工业区。北连彭婆镇、南毗白元乡、东接白沙乡、西隔伊河与城关镇相望。伊川县水寨镇乡政府所在地距县城4公里。伊川县水寨镇辖11个行政村，18个自然村，总面积42平方公里，其中耕地面积1965公顷，是洛阳市综合改革试点镇和洛阳市优先发展的8个卫星城镇之一。伊川县水寨镇区位优势显著，电力资源丰富，交通十分便利，太澳高速、洛界公路、郑卢公路、焦枝铁路在境内交汇贯穿，是洛南地区重要的交通枢纽。